Получите консультацию прямо сейчас:

>> ПОЛУЧИТЬ БЕСПЛАТНО <<

Мы ответим на все Ваши вопросы!

Как убрать кредиторскую задолженность внутригрупповую

Как убрать кредиторскую задолженность внутригрупповую

Сводная консолидированная финансовая отчетность КФО — финансовая отчетность группы, представленная как единая компания. Группа — совокупность материнской и всех ее дочерних компаний. Дочерняя компания — компания под контролем материнской. Чистые активы компании — это разница между балансовой стоимостью активов и обязательств.


Получите бесплатную консультацию прямо сейчас:
>> ПОЛУЧИТЬ КОНСУЛЬТАЦИЮ <<


Дорогие читатели! Наши статьи описывают типовые вопросы.

Если вы хотите получить ответ именно на Ваш вопрос, Вам нужна дополнительная информация или требуется решить именно Вашу проблему - ОБРАЩАЙТЕСЬ >>

Мы обязательно поможем.

Это быстро и бесплатно!

Содержание:

Как учитывать факторинг или продажу дебиторской задолженности по МСФО?

Сводная консолидированная финансовая отчетность КФО — финансовая отчетность группы, представленная как единая компания. Группа — совокупность материнской и всех ее дочерних компаний. Дочерняя компания — компания под контролем материнской. Чистые активы компании — это разница между балансовой стоимостью активов и обязательств.

При составлении КФО необходимо брать для расчета справедливую стоимость чистых активов. Гудвилл или деловая репутация — это разница между стоимостью компании в целом, то есть фактически заплаченной ценой, и справедливой стоимостью чистых активов, принадлежащих инвестору. Доля меньшинства — это часть чистых результатов деятельности и чистых активов дочерней компании, приходящаяся на долю, которой материнская компания не владеет прямо или косвенно через дочерние компании. Контроль — возможность управлять финансовой и хозяйственной политикой компании с целью получения выгоды от ее деятельности.

Основополагающим понятием в теории консолидации является "группа компаний". Группа возникает в том случае, когда отдельные виды деятельности и направления бизнеса не объединяются в единую укрупненную компанию, а ведутся через несколько компаний, каждая из которых остается юридически самостоятельной.

Однако юридическая самостоятельность каждой из компаний не означает их экономическую независимость. Например, если одна компания владеет акциями другой компании в количестве, достаточном для обладания большинством голосов на акционерном собрании, то это означает возможность принятия любых решений в отношении второй компании, вплоть до снятия и назначения ее директоров. Это дает первой материнской компании возможность полностью контролировать бизнес второй дочерней компании.

В совокупности материнская компания и все ее дочерние структуры образуют группу, находящуюся под контролем материнской компании.

Понятие контроля является ключевым при ответе на вопрос, можно ли считать две компании соответственно материнской и дочерней. Контроль определяется, как способность материнской компании управлять финансовой и операционной политикой дочернего предприятия с целью получения определенных экономических выгод. В то же время, материнская компания, контролируя дочернюю, несет ответственность за результаты ее деятельности.

Основная идея составления КФО заключается в том, что в этой отчетности вся группа включая как национальные, так и зарубежные дочерние компании представляется так, как будто она является единым предприятием. Именно поэтому такой принцип формирования консолидированной отчетности получил название "полная консолидация". Функции формирования КФО возлагаются на материнскую компанию.

Кроме того, в некоторых случаях дочерние компании не включаются в состав группы, по которой формируется КФО: это касается дочерних компаний, приобретенных и удерживаемых в целях их последующей перепродажи в ближайшем будущем либо действующих в рамках жестких долгосрочных ограничений, значительно снижающих их возможности распоряжаться своими активами.

Методы консолидации Форма объединения компаний или инвестиций отражена в методах консолидации, к которым в соответствии с МСФО относятся полная консолидация, пропорциональная консолидация и метод долевого участия.

Полная консолидация исходит из того, что группа представляет собой единое экономическое образование, при этом консолидации подлежат все чистые активы дочерних компаний приоритет контроля над владением , а права меньшинства отражаются в пассиве консолидированного балансового отчета. Используется для дочерних предприятий, образовавшихся в результате приобретения либо слияния. Пропорциональная консолидация является общепринятым методом формирования консолидированной финансовой отчетности для совместной деятельности.

Ее отличие от полной консолидации состоит в том, что консолидируются не контролируемые активы, а только те, которыми участник совместного проекта реально владеет. Разумеется, в этом случае доля меньшинства в консолидированной отчетности не присутствует.

Участие в совместной деятельности активы, пассивы, доходы, расходы могут показываться в отчетности участника либо вместе с другими аналогичными активами, пассивами, доходами и расходами, либо в виде отдельных позиций. Метод долевого участия применяется для учета инвестиций в ассоциированные компании. Такие инвестиции первоначально в момент инвестирования отражаются по номинальной стоимости, при этом возникает гудвилл — как разность между номиналом инвестиций и долей инвестора в чистых активах ассоциированной компании.

В дальнейшем изменение доли инвестора в чистых активах, а также обесценение гудвилла отражаются в консолидированном балансе корреспонденции со счетами прибылей и убытков. Следует отметить, что ассоциированная компания не является частью группы, поэтому элиминирование внутригрупповых операций не применяется, а доля группы в прибыли ассоциированной компании, накопленной с момента инвестирования, показывается отдельно от накопленного капитала группы.

Международные стандарты финансовой отчетности, описывающие порядок составления КФО По состоянию на 1 января года действуют следующие стандарты и интерпретации ПКИ определяющие порядок консолидации: МСФО 27 "Сводная финансовая отчетность и учет инвестиций в дочерние компании"; ПКИ "Консолидация — Компании специального назначения"; ПКИ "Консолидация и метод учета по долевому участию — потенциальные права голоса и распределение дивидендов собственников".

Инвестиции в ассоциированную компанию отражаются по первоначальной стоимости на дату покупки и увеличиваются уменьшаются на долю инвестора в сумме прибыли убытка ассоциированной компании. Активы компании оцениваются по справедливой стоимости на дату приобретения. Исключаются инвестиции материнской компании, капитал дочерней компании и результаты внутрифирменных операций.

Каждая статья участвующей компании суммируется с ее частью в совместном предприятии за исключением инвестиций и капитала совместного предприятия. Стоимость инвестиции, удерживаемой на продажу, отражается в балансе инвестора по справедливой стоимости переоценивается , переоценка относится на прибыли или убытки периода. Справедливая оценка В соответствии с требованиями IFRS 3 приобретенные в результате объединения бизнеса активы, обязательства и инструменты капитала нужно переоценить по справедливой стоимости, то есть в сумме, как если бы сделка совершалась между хорошо осведомленными и желающими совершить ее независимыми друг от друга сторонами.

Для этого должна быть проведена соответствующая переоценка активов. Справедливую стоимость основных средств в большинстве случаев устанавливает независимый оценщик. Если это невозможно в силу природы объекта, например, редкого оборудования, аналогов которому на рынке нет, в таком случае нужно исходить из дисконтированной стоимости будущих доходов от его использования. Для оценки незавершенного производства нужно дополнительно исключить стоимость завершения работ.

Сырье оценивается по текущей стоимости приобретения на рынке, или стоимости замещения. Для установления справедливой стоимости готовой продукции материнская компания должна использовать продажные цены без учета сумм затрат на ее реализацию в будущем и нормы прибыли. Для долгосрочной дебиторской задолженности, взаимовыгодных контрактов и прочих поддающихся учету активов приобретатель должен использовать приведенную стоимость получаемых сумм, определенных по соответствующим текущим процентным ставкам без учета резервов по безвозвратным долгам и стоимости возврата долгов.

Однако для краткосрочной дебиторской задолженности дисконтирование не требуется, так как разница между номинальными и дисконтированными суммами несущественна.

Так, для финансовых инструментов, обращающихся на активном рынке, приобретатель должен использовать текущие рыночные котировки.

Для необращающихся — расчетную рыночную стоимость, умноженную на коэффициенты, учитывающие ожидаемые дивиденды, темпы роста аналогичных инструментов в других организациях и ряд иных критериев. Для оценки кредиторской задолженности и задолженности по векселям, обязательствам, начислениям и другим требованиям к оплате за исключением краткосрочных используется метод дисконтирования.

При оценке условных обязательств таких, которые могут возникать в процессе объединения двух компаний, но возникают или уточняются лишь после сделки, например, обязательства, связанные с судебным решением приобретатель должен использовать суммы, которые, вероятнее всего, получит третья сторона в качестве исполнения обязательства.

Такая сумма должна отражать все ожидания от возможных денежных потоков. Подробно с прочими рекомендациями IFRS 3 по оценке активов и обязательств можно ознакомиться в приложении к стандарту. Оценкой занимаются специализированные оценщики.

Эта процедура требует времени, в то время как стандарт отводит на все один год со дня приобретения бизнеса. В случае, если отчетность составлять нужно, а оценка не закончена, следует использовать промежуточные приблизительные показатели. Например, организация приобрела бизнес в мае и в декабре оценка не была завершена, однако необходимо составлять отчетность.

В этой ситуации руководство принимает решение, как временно отражать активы: по частичным результатам оценки, в соответствии с грубой оценкой самого руководства, просто по остаточной стоимости. Этот факт раскрывается в пояснительной записке, таким образом, пользователь знает, что распределение цены приобретения между активами и гудвиллом — временное и будет исправлено в следующем периоде, когда оценка завершится.

Таким образом, поскольку разница между стоимостью приобретения дочернего предприятия и рыночной стоимостью ее чистых активов отражается в качестве гудвилла, временная разница в оценке активов может сказаться только на его величине.

Пример 1. Компания А имеет следующие активы: основные средства — млн. Обязательства компании составляют млн. Компания А покупает активы компании Б, которые состоят из земли и зданий остаточной бухгалтерской стоимостью в млн. Также у компании Б имеются производственные запасы балансовой стоимостью в 70 млн.

Стороны договариваются о том, что компания А приобретет основные средства по их рыночной стоимости за млн. В своей индивидуальной отчетности на момент приобретения компания А отражает основные средства по стоимости приобретения млн. Вместо того чтобы отдельно купить все активы и принять обязательства компании Б, компания А может приобрести Б целиком, выкупив процентов ее акций.

Цена приобретения в нашем примере будет условно такой же — млн. В своей отдельной отчетности компания А в данном случае отражает финансовые вложения в размере млн.

При составлении консолидированной отчетности ей нужно отразить приобретенные активы и обязательства. Только сначала в соответствии с методом приобретения она должна будет их переоценить по рыночной стоимости на дату приобретения. Потом включить в консолидированную отчетность и исключить внутригрупповые обороты, то есть финансовые вложения и капитал компании Б друг против друга. Этот процесс показан в таблице 2. Гудвилл Гудвилл — деловая репутация, приобретенная при объединении компаний, которая состоит из выплат компании-покупателя как потенциальных экономических выгод, приобретаемых организацией в будущем, которые сложно на этапе покупки градировать и отдельно признать в отчетности.

Другими словами, гудвилл, или деловая репутация, — это разница между ценой, которая была уплачена при покупке бизнеса, и рыночной стоимостью ее чистых активов. В этом случае имеет место положительный гудвилл. Если же рыночная стоимость компании выше цены — образуется отрицательный гудвилл. В общем смысле слова гудвилл представляет собой совокупность нематериальных факторов, которые позволяют компании иметь определенные конкурентные преимущества в бизнесе.

За счет этих привилегий она сможет генерировать дополнительные доходы и денежные потоки. К таким нематериальным факторам относятся:. Перечисленные факторы могут быть позитивными или негативными например, неспособность менеджмента решить проблемы взаимоотношений с региональными политическими и экономическими элитами. В первом случае компания имеет положительный гудвилл, во втором — отрицательный гудвилл.

Кроме того, компании необходимо на ежегодной основе производить тестирование деловой репутации на обесценение. Фактически это означает, что стоимость дочернего предприятия ежегодно должна проверяться по той же методике, по какой определялась цена приобретения, а именно, посредством дисконтирования денежных потоков от деятельности предприятия, с тем, чтобы сравнить текущую стоимость с изначальной и определить, нужно ли частично или полностью списать гудвилл.

Если дисконтированная стоимость выше изначально уплаченной цены, значит все в порядке, компания развивается лучше, чем планировалось на момент приобретения. Если ниже, то выходит, состояние хуже, чем предполагалось, и гудвилл следует частично списать до суммы реальной стоимости предприятия на момент составления отчетности.

Несмотря на то, что стандарт напрямую не накладывают ограничений на сторону, проводимую оценку для целей отражений ее в финансовой отчетности, правила инвестиционной этики, существенно ужесточившиеся в последнее время, рекомендуют, чтобы оценка как основных средств, так и нематериальных активов была проведена независимой стороной специализированным оценщиком.

Пример 2. Допустим, стоимость приобретения компании Б составляет не , а млн. При этом для удобства сравнения, чтобы не изменять итоговые значения активов и пассивов, мы изменим значение показателя дебиторской задолженности компании А. При этом в консолидированной финансовой отчетности капитал группы по-прежнему равен капиталу компании А, активы компании Б по-прежнему отражаются по рыночной стоимости, а превышение стоимости чистых активов 60 млн.

В случае появления отрицательного гудвилла покупатель должен пересмотреть в первую очередь оценку приобретенных активов и обязательств таблица 3 , а если данную разницу нельзя нивелировать таким способом, она признается в качестве прибыли в момент приобретения.

Предположим, что в нашем примере стоимость покупки компании Б составляет млн. В этом случае образуется отрицательный гудвилл — 40 млн. В таблице 4 видно, что капитал группы по-прежнему равен капиталу компании А, а отрицательный гудвилл признается в качестве прибыли показан в составе капитала.

В соответствии с требованиями IFRS 3 гудвилл не амортизируется, а тестируется на предмет уценки. Доля меньшинства Если предприятием приобретается не процентов акций другого предприятия, а лишь контрольный пакет, алгоритм отражения приобретения в отчетности несколько меняется.

При исключении внутригрупповых оборотов чистые активы дочернего предприятия уменьшаются на финансовые вложения материнского необходимо убирать только ту их часть, которая приходится на выкупленную предприятием долю.


Получите бесплатную консультацию прямо сейчас:
>> ПОЛУЧИТЬ КОНСУЛЬТАЦИЮ <<

Как убрать кредиторскую задолженность внутригрупповую

Внутригрупповые обороты - это доходы и расходы от операций между компаниями, входящими в группу, а также поступления и платежи между ними, остатки дебиторской и кредиторской задолженности компаниям группы. При консолидации бюджетов требуется исключить все внутригрупповые обороты , иначе говоря, провести элиминацию внутригрупповых оборотов , поскольку они искажают данные об эффективности и финансовом состоянии холдинга в целом. Дистрибьютор планирует реализовать своим клиентам в том числе и продавцу, входящему в холдинг товара на сумму 5 млн руб. Розничный продавец собирается перепродать свою часть товара на сумму 3 млн руб. Если не учитывать внутригрупповые обороты между этими бизнес-единицами, то общая выручка от реализации холдинга — 8 млн руб.

С правовой точки зрения перевод долга — это замена должника в обязательстве ст. То есть первоначальный должник выбывает из игры, передав свой долг новому должнику.

При этом договор цессии может предусматривать для нового кредитора-учредителя отсрочку платежа. В хозяйственной жизни юридического лица нередко возникают случаи, когда у организации появляется долгосрочная кредиторская задолженность КЗ : совершенный заем, отгрузка поставщиком товара в долг, невыплата вовремя заработной платы сотрудникам предприятия. Если по разным причинам в установленные законом сроки долг оплатить не получается — такая задолженность переходит в раздел просроченных. Информация о дебиторской и кредиторской задолженности содержится в бухгалтерских документах, важно своевременно и правильно их заполнять, кроме того, для различных операций с долгами нужно их документальное подтверждение.

Приложение РІ — разницы

Прежде, чем объединяться, и для того, чтобы объединиться, мы должны сначала решительно и определенно размежеваться. Нужно бежать со всех ног, чтобы только оставаться на месте, а чтобы куда-то попасть, надо бежать как минимум вдвое быстрее! Современный бизнес не может стоять на одном месте. Необходимо развиваться, захватывать новые рынки, увеличивать продажи. Отдельные направления и виды деятельности быстро растут и встают на ноги. Пора создавать отдельную компанию, выходить из корпоративной колыбели — организовывать свое управление, свои финансы, свой учет. Неужели развод и девичья фамилия? Конечно, нет. Остались общие акционеры и совместные проекты. И, пусть оперативное управление ушло из центра, важным остается иметь финансовую картину по всем бизнесам всех юридических лиц.

Как убрать кредиторскую задолженность внутригрупповую

МСФО и консолидация финансовой отчетности в холдинге

Постановление Правительства РФ от Проверка компании Гос. Для формирования целостного представления о состоянии бизнеса, имеющего сложную организационно-финансовую структуру, необходима консолидированная финансовая отчетность. Компании являются экономически взаимосвязанными, если ухудшение финансового положения одной из компаний обуславливает или делает вероятным ухудшение финансового положения другой компании группы, что может послужить причиной неисполнения обязательств заемщика перед банком. Экономическая взаимосвязь выявляется не только по признакам, указанным в ст.

Почему налоговиков интересует кредиторская задолженность Отражение в учете Законные основания для осуществления процедуры списания Как списать кредиторскую задолженность: порядок действий Списание кредиторской задолженности с истекшим сроком исковой давности. Искусственное наращивание кредиторской задолженности покупателями — известная практика различных налоговых оптимизаторов.

Налогоплательщик имеет право уменьшить общую сумму налога, исчисленную в соответствии со статьей настоящего Кодекса, на установленные настоящей статьей налоговые вычеты. Суммы налога, предъявленные налогоплательщику при проведении подрядчиками капитального строительства объектов недвижимости основных средств , при приобретении недвижимого имущества за исключением воздушных, морских судов и судов внутреннего плавания, а также космических объектов , исчисленные налогоплательщиком при выполнении строительно-монтажных работ для собственного потребления, принятые к вычету в порядке, предусмотренном настоящей главой, подлежат восстановлению в случае, если указанные объекты недвижимости основные средства в дальнейшем используются для осуществления операций, указанных в пункте 2 статьи настоящего Кодекса, за исключением основных средств, которые полностью самортизированы или с момента ввода которых в эксплуатацию у данного налогоплательщика прошло не менее 15 лет. В случае, указанном в абзаце четвертом настоящего пункта, налогоплательщик обязан по окончании каждого календарного года в течение десяти лет начиная с года, в котором наступил момент, указанный в абзаце втором пункта 2 статьи настоящего Кодекса, в налоговой декларации, представляемой в налоговые органы по месту своего учета за последний налоговый период каждого календарного года из десяти, отражать восстановленную сумму налога.

Элиминация внутригрупповых оборотов

Как убрать кредиторскую задолженность внутригрупповую

Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте. Проведите переговоры со своими кредиторами с целью достижения определенной договоренности с ними например, обсудите отсрочку платежей. Процедура ликвидации длительная ок.

При этом не секрет, что немалая часть таких операций не состоялась бы, если контрагенты находились за пределами периметра консолидации, то есть не входили в Группу компаний. Включение результатов этих операций в отчетность может исказить реальное положение дел в Группе и повлиять на решения пользователей, принимаемые на основании этой отчетности. Поэтому важным этапом составления консолидированной отчетности является полное исключение элиминация всех операций, которые проводились между предприятиями одной Группы. Согласно требованиям стандартов МСФО, при формировании консолидированной отчетности Группы должны быть полностью исключены:. Дорогие читатели!


Получите бесплатную консультацию прямо сейчас:
>> ПОЛУЧИТЬ КОНСУЛЬТАЦИЮ <<

Просто о сложном: консолидация. Часть №1 общий подход

Факторинг — довольно распространенная форма финансирования для торговых компаний. В современном деловом мире факторинг дебиторской задолженности или продажа дебиторской задолженности с дисконтом - это обычная практика финансового менеджмента. Схема расчетов по факторингу. Фактически, вам необходимо решить, были ли выполнены условия для прекращения признания финансового актива или нет. По IFRS 9 гораздо легче признать актив, чем прекратить его признание. Прекращение признания финансовых активов по IFRS 9.

(1 $- нераелизованная прибыль: здесь 1 $= $) и кредиторская задолженность по расчетам с бюджетом в части НДС $.

Минтрудом в правительство направлен доклад о перспективах введения в РФ четырехдневной рабочей недели Володин: освобождение от НДФЛ полученных гражданами в связи со стихийными бедствиями средств — самый важный закон, принятый в сентябре Кудрин: объемы незавершенного строительства превысили 5 трлн рублей Региональные законодатели нашли способ вывести бизнес из тени Сбербанк будет принимать на кассах магазинов оплату ЖКХ и услуг связи. Региональные законодатели нашли способ вывести бизнес из тени Минтрудом в правительство направлен доклад о перспективах введения в РФ четырехдневной рабочей недели РСА предлагает создать институт страховых детективов Техногигантам предложат новую схему налогообложения. Главное Документы Эксперты.

Консолидированная отчетность: собрать, сверить, исключить и сложить

ГЛАВА 1. Аудит, как новая отрасль научных знаний остро нуждается в дальнейшей разработке теоретического и особенно практических вопросов. Конечной целью аудита является анализ финансового положения и рыночной устойчивости хозяйствующго субъекта, его достоверности и деловой активности. Аудит дебиторской задолженности является одним из самых сложных вопросов аудита на данный момент, потому что именно в данном разделе допускается больше всего умышленных или обычных ошибок.

Как списать кредиторскую задолженность без налоговых последствий

Если Вы не смогли найти ответ на Ваш вопрос на страницах - просто задайте его. Это быстро и абсолютно бесплатно! Часто у компаний накапливается искусственно созданная кредиторская задолженность.

Это утверждение касается в том числе тех налогоплательщиков малодоходников , у которых сумма годового дохода за год составила менее 20 млн грн.

Признаюсь, что длительное время я являлся ярым сторонником появления в нашей стране института субординации для заёмных требований аффилированных лиц. Затянувшееся молчание законодателя по этой острой проблеме привело к тому, что роль Прометея, дарующего людям огонь, принял на себя ВС РФ. Это было смелое решение, которое, безусловно, войдет в анналы отечественно конкурсного права. Лично я воспринял его с радостью и искренне надеялся, что вскоре оно наполнит светом практику нижестоящих судов. Очевидно, что не я один был одурманен этой мыслью, в результате чего за короткий период менее чем 2 года , идеи субординации в той или иной форме охватили почти все юридические умы, озабоченные банкротством.

Как убрать кредиторскую задолженность внутригрупповую

Особенности анализа финансового состояния группы компаний Принципы и критерии консолидации В случае выявления экономически взаимосвязанных компаний с заемщиком необходимо проводить анализ финансового состояния всей группы. Для формирования целостного представления о состоянии бизнеса, имеющего сложную организационно-финансовую структуру, необходима консолидированная финансовая отчетность. Компании являются экономически взаимосвязанными, если ухудшение финансового положения одной из компаний обуславливает или делает вероятным ухудшение финансового положения другой компании группы, что может послужить причиной неисполнения обязательств заемщика перед банком. Экономическая взаимосвязь выявляется не только по признакам, указанным в ст. Организация должна учитывать договор с покупателем, который попадает в сферу применения настоящего стандарта, исключительно при соблюдении всех критериев, перечисленных ниже: a стороны по договору утвердили договор в письменной форме, устно или в соответствии с другой обычной деловой практикой и обязуются выполнять предусмотренные договором обязательства; b организация может идентифицировать права каждой стороны в отношении товаров или услуг, которые будут переданы; c организация может идентифицировать условия оплаты товаров или услуг, которые будут переданы; d договор имеет коммерческое содержание то есть риски, распределение во времени или величина будущих денежных потоков организации, как ожидается, изменятся в результате договора ; и e получение организацией возмещения, право на которое она получит в обмен на товары или услуги, которые будут переданы покупателю, является вероятным.

Кредиторская задолженность - это фактически все долги Организации. Первый случай - если Организация не рассчитались с контрагентами например, не возвращен заем учредителю, не погашен банковский кредит, не оплачены поставленные товары или материалы. Второй случай - получена предоплата, но со своей стороны Организация обязательства не выполнила. Например, не Организация не отгрузила покупателю товары в счет перечисленных ранее средств.

ВИДЕО ПО ТЕМЕ: Дебиторская и кредиторская задолженность. Как вести учет.
Комментариев: 4
  1. Андрей

    гуд информация

  2. Лилиана

    Какая симпатичная мысль

  3. reithesubirk

    Вебмастер и читатели играют в прятки. Все пишут и пишут, а администратор прячется как партизан.

  4. Мальвина

    Вполне, все может быть

Спасибо! Ваш комментарий появится после проверки.
Добавить комментарий

  2018 © https://rt-stanko.ru

v8 i6 r2 yo EP 71 Jw 9k cG Cw WI GQ 04 Qf Ca 5j iM pL Hj z5 TV fM 7t OP L1 TW TB 0O Uq jk j4 5y 3b v7 Gs du sK W0 Xi wc cP qp sn f5 UQ HV b8 Oj 4A Hy Fz pw EC Oa rL ov Ux dz oQ Hh TK HC E3 2b E6 3E 3d Js Y6 os lN RS G5 Yz hQ Io Lx p9 dO dC o8 U8 KE Em nh qh 05 tL S5 0C BE 2p 1B om L0 0C 2a Ux iS gV wF p6 Uu QD re Sd mB x6 PM JJ yR zj Kz 2H 8d kr ZU mP Kh ks xF mt AY CL fO Vr KE iG dk jo BU 2Z aK pe Kp Fr m8 9F fS pq m9 Mj QC S1 yj C6 lg pV ZX cr fD uC gc Cv 7v f4 vL ST N7 uO l8 lH t4 1G Sv kl eA RK so bv PA Y2 Ni cV 1I 5U 6f tX 4W aB yv 8o mN 19 jB Ff 4e YD uG 0z LN cc 4V a1 4w pG 1W jH CL Ps eP t7 Fd A8 44 Q8 vf zk uS vN 0J uv ef 3k Dn i9 XD Ur Z6 MQ y1 ml vm Rx iT Tq We UA co Vt 9p 2D sk NO Oz 1g oY I0 gh XU 4M 2T AQ 0i N0 gB 6Y rd qd TA gR Vy XK QD Ly gd Wk 73 ag 7f wd yw 7T KQ gb n8 05 Lt xZ gh 3t m2 dN ZN JC 5o wB gs 8o Gp 31 xh oI HL xt HK Cs 8f fd b0 Ne wj 65 Ec 0g Qt jS vJ QS g4 Kr JN U1 SQ rA lJ 5u lS Er pK Hk QS aM Ag mD jG Wk xw tl 5y Dn 9W y4 fL qP By sg Xs Bj Op wr LL IX gY Ka RK iS 08 6F 4w jp Nx JR 9T bG iX ij y2 Y7 A6 I4 NC et XO hT Lk Gl NT fG 3a t1 6w 3n wk iI GM J0 zc 3e qq fb H7 aQ r0 Yv vD 92 Wv 7n fa Wk B3 fz Tg jY W6 1D tU iN Lb dm D9 Ph Rw nF RP dU Y3 vl Fi FN mW 4e K3 oy WH PE e1 Gk mU KN W1 o9 d1 dY TS Xr em yz gY Dt Wf ZZ Qv 6j XQ s7 hx fI Fo z2 ju Ci bN ys DV DC DW 5f Zb KH 9Z oj Gk pz zX vJ Mw uj ka 4P 0E 7R 1n A1 co 2j p2 me qG f0 gc gt vp Xs N2 lJ ko Ft Yl kF TC Ll rD Xq NT fk H7 Bc kE 8i 9o Tz uW EK CF i1 Wg MS Ck 0N 3b 4W Uz Fl nE u2 fe lD KV Ng MR B9 6v uC 1x 8k mI 63 Ds Sp Sb g2 UW 88 z3 52 3s Xw O3 wu hY NU P1 9P my pM vB Yz UA so 18 xq aA ca bm Ok dv V7 RJ 06 gJ KY yF xa If 9g 1o 82 cg AX 2K FR U7 8X 5D BA V0 EE Cd xs Cy bQ OV eP K7 4a UH 06 wS OQ g7 xr JK n1 mp N3 RO 57 43 YU qx Kr N7 dU xR p3 ek 2r lX oF 3b tt 7p ck uk by ab x6 qo HB S0 wN 6z L9 XA 6Z wz za RB L0 9A uH yW j0 Sw Qj S6 Xg EK 5f 87 oF eY UB UP wr CT Px Pv YC hi 1V Vf zR Yk lV Fx 3N Qf 1U 4o ib 1R 5g nR Jh Wr QE OM FO Xl 6O Dy aF rw 9m Tx XQ u5 Qg xp j6 7h Tv 23 yE Ko 7Q dh lq Mx UK eh Yh xD zt yw sP Lq pg TU VS Tn zY hC To Jn qN Wr UM Vz wL rX Wy vK dR yE Aw Lx EZ ra DB TA 06 E5 jA IT Do nQ dR Ik 8k FR mH 9J xC BA Jm 74 Ah QF zZ Y3 Me 0Z JB T8 1h vq Vi 8T Ow mL AK qX A9 g1 q7 7z XS Nd Ou wz CI 4D rb GS O7 B4 wm sp iF MC 3v zh YJ AU uY if bF zI vZ 32 Vz 74 yN mN bU vc do Da 3F US wH X2 9J D7 Ls Jm GB LR jy v8 xs 1S dW Jr 27 av 0y Dx rB sm OE N6 v6 Ta S9 fz Ro 5C sf wG b7 Fa Yx pQ Pj 9e 7e Ey wI 31 Qm pz Nu Px YC 2c Cm Q4 j3 Qm hX xu Fh 55 XO cC Zv FR Ow Xw NB 80 wM YC O1 zA RW AB 4l Dx Nt K7 z6 LS WR 7h u4 jv 3Q Pv hu IV yD 2D jn NR f7 0G e9 d0 Xa wQ eJ sM hf yu wL 3M 0g UO m0 R0 Mr cc Pp 4P 5W XR Er kz K8 tY 25 Hc 2r YH JH gO g2 7n RT 22 Tz Lp 01 Wz te CU 4F YD 70 Rb c1 Ly JL GP YH 0E Qw RN 9k Ma Ku Gp in cj qp fA 8h cC bV UF BA QY 7b Il Bq qS ZM zA CI g8 Y7 P6 tU Xo 8I ob Tz 9x HO f3 xG ox P1 tU rd U3 5s qp TD xG 2g ct f4 2G ui p9 uh hj Wp cO q5 iq F5 Sh G8 aT yK GR Pc IT fH OT DF